Çalışma fonları ve dolaşım fonları

4. Özel kıyafetler ve özel ayakkabılar - eşyalar kişisel koruma Zararlı üretim koşullarından veya işçiyi ve giysilerini zamanından önce aşınmaya karşı koruyan öğelerden (eldiven, gözlük, önlük, tulum vb.)

5. Yatak elbisesi- Bir inşaat kuruluşunun bilançosunda yer alan yatakhanelerde kullanılan yastıklar, yastık kılıfları, şilteler, çarşaflar.

Üretim sürecine giren sanayi stokları, üretim sürecinde araç haline gelir ve döner sermayeüretim sürecinde.

Üretim sürecindeki işletme sermayesi, inşaat ve montaj işleri, yardımcı üretim ve ertelenmiş giderler için devam eden işleri içerir.

Bitmemiş üretim inşaat ve montaj işi teknolojik olarak tamamlanmamış bir malzeme parçasıdır inşaat üretimi olmadan üretim süreci sürekli olarak gerçekleştirilemez. İnşaat ve montaj işleri için devam eden çalışmalar, inşaatta tamamlanmamış işleri de içermektedir. yapısal elemanlar ve inşaat türleri kurulum işi Yapılan iş için mevcut ödeme kurallarına uygun olarak müşteri tarafından yapılan ve ödemesi yapılan işe ilişkin kabul belgelerine dahil edilemeyenler.

Gelecekteki harcamalarüretim sürecinin hazırlanmasını amaç edinmiş olup, inşaat üretiminin kesintisiz olmasını sağlayacak şekilde tasarlanmıştır. Bunlar, örneğin geçici tapu dışı binaların ve yapıların inşaat maliyetlerini içerir: değişim evleri, kantinler, büfeler vb., inşaat sahalarında makinelerin teslimatı ve kurulumu maliyetleri, yapı ve malzemelerin testleri, taş ocaklarındaki sökme işlemleri , vesaire. .

Bu giderlerin özelliği, belirli bir raporlama döneminde belirli bir zamanda meydana gelmeleri ve yalnızca mevcut değil, aynı zamanda gelecekteki üretimle de ilişkili oldukları için parçalar halinde inşaat ve montaj işlerinin maliyetinden düşülmesidir. dönemler.

Her inşaat organizasyonu sadece üretim alanında değil aynı zamanda dolaşım alanında da ekonomik faaliyetler yürütür, bitmiş ürünleri, işleri, hizmetleri satar ve gerekli malzeme ve teknik kaynakları satın alır. Bu nedenle, işletme sermayesine ek olarak işletme sermayesi de içerir. dolaşım fonları, yerleşimlerdeki fonlar ve nakit dahil.

İLE yerleşimlerdeki fonlar Yapılan işlere karşılık müşterilere sunulan faturalarda yer alan, son ödeme tarihi henüz gelmemiş tutarları ifade eder. Bu tutarların oluşmasının nedeni, bitmiş inşaat ürünlerinin satışının belirli bir süre gerektirmesi ve bu süre zarfında daha önce harcanan fonların müşterilerle uzlaşma aşamasında olmasıdır. Yerleşimlerdeki fonlar ayrıca mal ve hizmetlere ilişkin alacak hesaplarını, verilen avansları, inşaat organizasyonu tarafından alınan faturaları, sorumlu kişilere ödenecek tutarları vb. içerir.

Bu makale aynı zamanda mal ve hizmetler, verilen faturalar, işçilik ödemesi için alınan avanslar, bütçe ve sigorta kuruluşlarıyla yapılan ödemeler vb. için tedarikçilere olan borç tutarlarını da içermektedir. Listelenen borç tutarları inşaat kuruluşunun borç yükümlülükleridir. bunlar onun alacaklı borcudur.

Peşin- kuruluşun kasasındaki ücretsiz nakit miktarı peşin cari, döviz ve diğer banka hesaplarının yanı sıra menkul kıymetler (hisse senetleri, tahviller, tasarruf sertifikaları, bonolar) ve bir inşaat organizasyonunun diğer fonlarında saklanır.

Eğitimin yapısı ve kaynakları işletme sermayesi

İşletme sermayesinin bireysel unsurları arasındaki ilişki onların yapısını gösterir. İşletme sermayesinin yapısı genellikle her bir maliyet unsurunun toplam maliyeti içindeki yüzdesi ile ifade edilir. Yapılan işin niteliğine, emek ve malzeme yoğunluğuna, işin mekanizasyon derecesine, inşaatın prefabrikasyon seviyesine, yapılan iş için müşterilere ödeme şekillerine ve bir dizi diğer faktöre bağlıdır.

İşletme sermayesi inşaat organizasyonları oluşum kaynaklarına göre kendi ve ödünç olarak bölünmüştür.

Kendi işletme sermayesi inşaat organizasyonunun normal ve kesintisiz çalışmasını sağlamak için envanter oluşturma, devam eden iş birikimi ve maliyetlerin minimum ihtiyacını karşılamayı amaçlamaktadır.

Kendi işletme sermayesinin kaynaklarıkayıtlı sermaye, kârın yanı sıra ek ve yedek sermaye.

Kayıtlı sermaye Kurucuların kuruluşun başlangıcında kuruluşun mülküne yaptığı parasal katkıların toplamını temsil eder. Oluşturulan kuruluşun faaliyetlerini kurucu belge (kuruluş tüzüğü) tarafından belirlenen miktarlarda sağlamak için tasarlanmıştır.

Kâr kuruluşun faaliyetlerinin mali sonucunu karakterize eder ve iş hacmi arttığında veya üretim koşulları değiştiğinde kendi işletme sermayesini yenilemek için fon kaynağı olarak kullanılır.

Ekstra sermaye sabit varlıkların artış yönünde yeniden değerlenmesi, çeşitli varlıkların tüzel kişilerden ve bireylerden ücretsiz olarak alınması ve ayrıca kendi menkul kıymetlerinin satışı yoluyla oluşur. Kuruluşun kendi fonlarını oluşturmak için tasarlanmıştır.

Yedek sermaye kuruluşun kârı pahasına oluşturulur ve işletme sermayesi de dahil olmak üzere öngörülemeyen kayıp ve zararların yanı sıra bu amaçlar için yeterli kâr olmadığı durumlarda imtiyazlı hisse senetleri üzerinden temettü ödenmesi amaçlanır.

Borç alınan fonlar toplanan fonlara denir inşaat organizasyonlarıçeşitlilerden.

Bu fonlar kuruluşlara ücretsiz olarak tahsis edilmemekte, ancak cirolarına geçici olarak katılmaktadır. Temel olarak bu, malzeme alımı, ücretlerin ödenmesi ve diğer amaçlar dahil olmak üzere kuruluşun çeşitli ihtiyaçları için zorunlu geri ödemeli ve belirli bir ücret karşılığında kısa vadeli bir banka kredisidir. Kredi kullanma faiz oranı, Rusya Federasyonu Merkez Bankası'nın faiz oranı dikkate alınarak ticari bankalar tarafından belirlenir.

Taşıma stoğuödeme talebinin ödendiği tarihten kargonun inşaat kuruluşunun deposuna teslim edildiği tarihe kadar geçen süreyi dikkate alır.

Hazırlık stok standardı; kabul, boşaltma, tasnif etme, depolama, paketleme, laboratuvar analizi alınan malzemelerin miktarı ve bu işlemler için harcanan zamana ilişkin belirlenmiş standartlara veya deneysel verilere göre belirlenir.

Mevcut (depo) stok Sonraki iki teslimat arasındaki aralıklarda üretim sürecinin sürekliliğini sağlamak için tasarlanmıştır. Mevcut envanterin büyüklüğü ortalama günlük tüketime ve teslimat sıklığına bağlıdır. Malzemeler şantiyeye ne kadar sık ​​ulaşırsa, sabit bir inşaat ve montaj işi hacmi göz önüne alındığında mevcut stok o kadar az olmalıdır. Mevcut stokun, bitişik iki teslimat arasındaki ortalama sürenin% 50'si kadar alınması tavsiye edilir.

Sigorta (garanti) stoku Tedarik, nakliye ve teslimattaki olası gecikmelerin sonuçlarını önlemek için gerekli. Mevcut (depo) stok için emniyet stoku normunun gün cinsinden işletme sermayesi normunun %30-50'sine ayarlanması tavsiye edilir.

İşletmenin işleyişi için sabit varlıkların yanı sıra büyük önem Optimum işletme sermayesi miktarına sahiptir.

İşletme sermayesi - bir işletmenin sermayesinin dönen varlıklarına yatırılan kısmı. Başka bir deyişle bunlar yatırımlardır. finansal kaynaklar Kullanımı bir üreme döngüsü çerçevesinde veya nispeten kısa bir takvim süresi boyunca (genellikle bir yıldan fazla olmayan) gerçekleştirilen nesnelere. Maddi özelliklere göre işletme sermayesi, emek kalemlerini (hammadde, malzeme, yakıt vb.), İşletmenin depolarındaki bitmiş ürünleri, yeniden satış mallarını, nakit parayı (alacak hesapları) ve yerleşim yerlerindeki fonları içerir.

İşletme sermayesinin karakteristik bir özelliği yüksek hız onların ciroları. İşletme sermayesinin üretim sürecindeki işlevsel rolü temel olarak sabit sermayeden farklıdır. İşletme sermayesi üretim sürecinin sürekliliğini sağlar.

İşletme sermayesinin maddi unsurları her üretim döngüsünde tüketilir. Doğal şekillerini tamamen kaybettikleri için tamamen üretilen ürünlerin maliyetine dahil edilirler.

İşletme sermayesinin unsurları sürekli olarak üretim alanından dolaşım alanına geçer ve tekrar üretime döner.

İşletme sermayesinin bir kısmı sürekli olarak üretim alanında (işletme sermayesi), diğeri ise dolaşım alanında (dolaşan fonlar) bulunur. Bu nedenle bir işletmenin işletme sermayesinin bileşimi ve büyüklüğü yalnızca üretim ihtiyaçlarına göre değil aynı zamanda dolaşım ihtiyaçlarına göre de belirlenir. Altında işletme sermayesi bileşimi İşletme sermayesini oluşturan unsurların toplamını anlayın. İşletme sermayesinin bileşimi fonksiyonel rolŞekil 2'de üretim süreci gösterilmektedir. 3.1.

Stoklar maliyet bedeliyle değerlenebilir veya Market değeri. Bu, ürünlerin sürekli üretim ve satış sürecini sağlamak amacıyla çalışan üretim varlıklarının ve dolaşım fonlarının oluşturulması ve kullanılması için geliştirilmiş bir fon setidir.

Çalışan üretim varlıkları- bunlar emek nesneleridir (hammaddeler, temel malzemeler ve yarı mamul ürünler, yardımcı malzemeler, yakıt, konteynerler, yedek parçalar vb.); Hizmet ömrü 12 ayı geçmeyen çalışma aletleri, eşyaları ve aletleri; devam eden işler ve ertelenmiş giderler. İşletme sermayesi varlıkları doğal haliyle üretime girer ve üretim sürecinde tüketilir ve değerini yaratılan ürüne aktarır.

Dolaşım fonları- bunlar şirketin stoklara yatırılan fonlarıdır bitmiş ürün, sevk edilen ancak ödenmeyen malların yanı sıra ödemelerdeki fonlar ve kasa ve hesaplardaki nakit para. Dolaşım fonları, malların dolaşım sürecine hizmet etmekle ilişkilidir ve değer oluşumuna katılmazlar, ancak onun taşıyıcılarıdır.

Dolaşan üretim varlıklarının ve dolaşım fonlarının hareketi aynı niteliktedir ve tek bir süreç oluşturur; bu, dolaşımdaki üretim varlıkları ile dolaşım fonlarının tek bir kavramda - işletme sermayesi - birleştirilmesini mümkün kılar. Üretim döngüsünün, bitmiş ürünlerin imalatının ve satışlarının sona ermesinden sonra, işletme sermayesinin maliyeti, ürünlerin (işler, hizmetler) satışından elde edilen gelirlerin bir parçası olarak geri ödenir ve bu, üretim sürecini sistematik olarak yeniden başlatma olanağı yaratır. kurumsal fonların sürekli dolaşımı yoluyla.

Üretken rezervler- bunlar piyasaya sürülmek üzere hazırlanmış emek nesneleridir üretim süreci ; hammaddeler, temel ve yardımcı malzemeler, yakıt, satın alınan yarı mamul ve bileşenler, kaplar ve ambalaj malzemeleri, sabit kıymetlerin rutin onarımları için yedek parçalardan oluşur.

Bitmemiş üretim ve kendi üretiminin yarı mamul ürünleri, üretim sürecine giren emek nesneleridir: işleme ve montaj sürecindeki malzemeler, parçalar, birimler ve ürünler ile yarı mamul ürünler kendi emeğiyleİşletmenin aynı atölyelerinde üretilerek tamamen tamamlanmayan ve ilave işlemler bu işletmenin diğer atölyelerinde.

Gelecekteki harcamalar Bunlar, belirli bir raporlama döneminde yapılan harcamalar da dahil olmak üzere işletme sermayesinin maddi olmayan unsurlarıdır, ancak ekonomik içerik nedeniyle veya yerleşik muhasebe ve planlama uygulamalarına göre gelecek dönemlere ilişkindir. Örneğin, bunlar belirli bir dönemde üretilen ancak gelecek dönemin üretim maliyetine dahil edilen yeni ürünlerin hazırlanması ve geliştirilmesine ilişkin maliyetlerdir (yeni tip ürünler için tasarım ve teknoloji geliştirme maliyetleri, yeniden kurulum maliyetleri). ekipman vb.).

Nakit ve menkul kıymetler İşletme sermayesinin en likit kısmı. Nakit, kasadaki, takastaki, cari, döviz ve diğer hesaplardaki parayı içerir. Kısa vadeli menkul kıymetler finansal yatırımlar, diğer işletmelerin menkul kıymetlerini, devlet tahvillerini ve yerel yönetimler tarafından ihraç edilen menkul kıymetleri içerir.

Alacak hesapları- işletme sermayesinin önemli bir bileşeni. Alacak hesapları araçları Farklı türde bireylerin ve tüzel kişilerin bu işletmeye olan borçları.

Aşağıdaki alacak türleri ayırt edilmektedir:

Mal ve hizmetlere ilişkin borçlularla yapılan ödemeler;

Alınan faturalarda borçlularla yapılan ödemeler;

Bağlı ortaklıklarla yapılan yerleşimler;

Tedarikçi ve yüklenicilere verilen avanslar ve diğer alacaklar.

Alacak hesapları yönetiminin amaçları şunlardır: alıcının iflas riskinin derecesini belirlemek, şüpheli borçlar rezervinin tahmin değerini hesaplamak ve fiilen veya potansiyel olarak iflas etmiş alıcılarla çalışmaya yönelik öneriler sunmak.

İşletme sermayesinin bireysel unsurlarının toplam değerlerine oranına denir. yapı işletme sermayesi.

Farklı işletmelerde işletme sermayesinin yapıları farklıdır.

İşletme sermayesinin en büyük kısmı endüstriyel Girişimcilik stok varlıklarından (%75-85) ve ertelenmiş giderlerin payından (%9) oluşmaktadır.

İşletme sermayesinin genel yapısında üretim sektörüne yerleştirilen fonlar ağırlıktadır (tüm işletme sermayesinin %70'inden fazlası).

Muhasebenin konusu ve yöntemi.

Muhasebe konusu işletmenin ekonomik faaliyetidir.

Bir işletmenin ekonomik ve finansal faaliyetlerini izleme ve kontrol etme işlevini yerine getiren muhasebe, muhasebenin amaçlarını yansıtır: işletmenin faaliyetlerini yürütmek için kullandığı ekonomik araçlar, oluşum kaynakları, içeriği oluşturan ekonomik süreçler ekonomik aktivite.

Muhasebe nesneleri Ekonomik faaliyetler destekleyici ve bileşen olmak üzere iki grupta ele alınmaktadır.

Ev gereçlerine sabit varlıkları (binalar, yapılar, makineler, ekipmanlar, Araçlar, araç vb.). Onlar yaratır gerekli koşullarüretim sürecinin normal uygulanmasına katkıda bulunmak uygun organizasyon. Sabit varlıklar Uzun süredir üretim sürecinde yer alıyorlar ve birçok üretim sürecine hizmet veriyorlar.

Maddi olmayan varlıklar, uzun vadeli kullanım nesneleridir. fiziksel temel, ancak maliyet esasına sahip olmak ve gelir elde etmek. Bu yazılım ürünleri, patentler, lisanslar, ticari markalar vb.

İşletme sermayesi temsil eder hammadde, ürünün yapıldığı yer. Bunlar şunları içerir: hammaddeler ve temel malzemeler, yarı mamul ürünler, yardımcı malzemeler, yakıt ve devam eden işler (üretimin bir veya diğer aşamasında işlenmesi tamamlanmayan mevcut varlıklar), bir üretim döngüsünde kullanılan diğer malzemeler ve maliyetinin tamamı imal edilen ürüne aktarılır.

Dolaşım konuları arasında şunlar yer almaktadır: satışa yönelik nihai ürünler, onlar. depoda bulunan veya müşterilere sevk edilen ürünler; peşin, onlar. kasadaki, cari ve döviz hesaplarındaki nakit bakiyeleri.

Takaslardaki fonlar alacak ve borçları temsil eder, onlar. diğer işletmelerin ve kişilerin bu işletmeye olan borçları. Bunlar, alıcıların sevk edilen ürünler için borçlarını ve çalışanların iş ihtiyaçları için hesap olarak verilen para meblağlarına ilişkin borçlarını içerir. vb. Bu tür borçlulara denir borçlular (yani bize borçlular). Borç hesapları (borçluyuz) işletmenin müşterilere ve tedarikçilere maddi varlıklar, ödenmemiş ücretler vb. borcunu temsil eder.

Yönlendirilen fonlar, karın alınması ve dağıtılmasıyla ortaya çıkar. Onun bir parçası. Hedeflenen faaliyetler için kullanılmayan fonlara yönlendirilen fonlar denir.

Eğitim kaynaklarına ve amacına göre işletme fonları ikiye ayrılır: öz kaynaklar (özsermaye) ve ödünç alınan fon kaynakları (yükümlülükler yoluyla yaratılan).

İLE kendi kaynakları ilgili olmak: Hisse katkıları, kurucuların katkıları, hisse satışları vb., amortisman fonu, özel amaçlı fonlar ve ekonomik teşvikler vb. yoluyla oluşturulan kayıtlı sermaye.

Ödünç alınanlara. Geçici olarak çekilen kaynaklar şunları içerir: banka kredileri ve avansları, tedarikçilere olan borçlar (alınan ancak ödenmeyen mal veya hizmetlerin maliyeti); işçilere ve çalışanlara borç (tahakkuk eden ancak ödenmeyen tutar) ücretler); işletmenin hisse ve tahvillerinin ihraç ve satışından elde edilen fonlar; diğer ödenmemiş borç.

Kira yükümlülükleri kiracının, uzun vadeli bir kira sözleşmesi kapsamında aldığı fonlar için ev sahibine olan borcunu temsil eder.

toplam tutar ev varlıklarıİşletmeler ve oluşum kaynaklarının toplamı her zaman eşittir.

Bir işletme ekonomik faaliyetler sonucunda kar elde eder veya zarara uğrar.

Kâr - gelirin giderlerini aştığı miktar. Kârın bir kısmı vergi kesintisi şeklinde bütçeye aktarılır, diğer kısmı ise işletmenin tasarrufunda kalır ve ihtiyaçları için kullanılır.

Net kazanç Bilanço karından, bütçeye vergiler ödendikten ve kullanılan karlar düşüldükten sonra işletmenin tasarrufunda kalan kısmını temsil eder.

Dağıtılmamış kârlar - Bu, kârın hissedarlar arasında dağıtılmayan ve işletmenin mülkünün biriktirilmesinde kullanılan kısmıdır.

Üretim varlıklarının ana unsurları

Şirketin üretim varlıkları, hiçbiri üretimin dışında tutulamayacak ana unsurlardan oluşmaktadır. Üretimdeki tüm unsurların birleşimi oldukça sık meydana gelir ve ayrı ayrı unsurların kısmi birleşimi durumları da mümkündür. Üretim varlıklarının ana unsurları şunları içerir:

• Üretim sürecinin yardımcı unsurlarının tümü ana üretim varlıklarına bitişik olan nesnelerdir: yollar, tüneller, köprüler, geçitler vb. Böyle bir altyapı olmadan üretim sürecini bir bütün olarak kurmak mümkün değildir;
• Ürünün doğrudan üretildiği, yani üretim sürecine katılan tüm üretim unsurları. Bu tür unsurlar şunlar olabilir: bir fabrika binası, garajlar, ahırlar, atölyeler vb.;
• Üretimde dolaşımda olan unsurlar, yani temel nitelikte olmayan, hızlı veya nispeten hızlı bir şekilde arızalanan ve daha modern veya yenilikçi olanlarla değiştirilmesi gereken unsurlar. Bunlar şunları içerir: üretim ekipmanının sorunlarını giderebileceğiniz, onarabileceğiniz veya bir şeyler inşa edebileceğiniz bir üretim aracı. Bunlar, bir şeyi sabitlemek veya montaj işi yapmak için kullanılan tüm darbeli veya kesici aletleri içerir. Üretime hizmet verme sürecine yönelik endüstriyel veya ticari amaçlı envanter. Bu döner sermayeler çalışmayı kolaylaştırmak, dinlenme ve mola fırsatları sağlamak veya sermaye ekipmanlarının bakımını kolaylaştırmak için tasarlanmıştır. Örnek olarak şunlar verilebilir: masalar, kanepeler, sandalyeler, endüstriyel hijyen malzemeleri, üretim ekipmanının temizlenmesi veya yıkanması için özel cihazlar, vb.;
• Üretim bakım elemanları. Bu grupta herkes var aktarım cihazlarıÜretim sürecinin ısı, elektrik, su, gaz vb. ile sağlanması. Bu tür nesneler şunları içerir: ısıtma ağları, elektrik kabloları ve tesisatları, benzin istasyonları, su kuleleri vb.

Üretim süreci için taşıma hizmetlerinin unsurları. Bu unsurlar şunları içerir: Hammadde getiren ve bitmiş ürünleri teslim eden araçlar; malların doğrudan üretildiği veya paketlendiği üretim ekipmanı; üretim ekipmanlarının bakımına yönelik makineler vb.

Üretim sürecine katılan üretim varlıklarının tüm unsurlarının yüksek maliyeti, işletmelerin sabit üretim varlıklarının işletilmesi konularına çok dikkat etmelerine yol açmaktadır. Bu durum, işletme içindeki fonların hem kullanılabilirliği hem de hareketinin kayıtlarının tutulması ihtiyacını doğurmaktadır. Bu tür bir muhasebenin görevi, sabit varlıkların büyüklüğü, bunların üretim, maliyet seviyeleri ve diğer göstergeler üzerindeki etkisinin derecesi hakkında tam bilgi sağlama görevidir.

Biri önemli göstergeler Sabit kıymetlerin yapısında düzeltmeler yapabilen benzer bir muhasebe türü amortismandır. Fon kullanımının bir sonucu olarak ortaya çıkar ve geri ödeme yoluyla geri ödenir. Gibi üretim faaliyetleri emek araçları yıpranır ve özellikleri bozulur.

Tanım 1

Üretim varlıklarının tüm unsurlarının amortismanı, bu varlıkların maliyetinin şirketin nihai ürünlerinin maliyetine aktarılmasıdır.

Dolaşım fonları

Bir işletmenin dolaşımdaki fonları ve üretim varlıkları birbiriyle yakından ilişkilidir, çünkü dolaşımdaki fonlar, üretim varlıklarının çalışma ve faaliyetlerinden kaynaklanıyor gibi görünmektedir.

Tanım 2

Dolaşım fonları, bir işletmenin bitmiş ürünlerini temsil eden veya şirketin kasasında veya kasasında sevk edilen ancak ödenmeyen nakit parayı temsil eden bir işletmenin bir tür işletme sermayesidir. mevcut hesap.

Bu şirket fonları likittir ve şirket tarafından üretilen mallara hizmet vermekten sorumlu olan bir süreçle ilişkilidir.

Not 1

Ayrıca dolaşım fonlarının kendilerinin de ifade edildiği için para oluşumu sürecinde yer almadıkları da belirtilmelidir. nakit.

Dolaşım fonlarının yapısı ve bileşimi

Dolaşım fonlarının tanımına göre bunların bileşimi ve yapısı şunları içerir:

1. Belirli bir zamanda kasada nakit olarak bulunan şirketin tüm fonları;
2. Şirketin belirli bir tarihte cari hesabında veya banka hesaplarında bulunan tüm fonlar;
3. Şirketin deposunda belirli bir zamanda bulunan bitmiş ürünler;
4. Bitmiş ürünler alıcıya gönderilir, ancak bunların henüz ödenmemiş olması, yani alacak hesapları dikkate alınır.

Dolaşım fonlarını etkileyen faktörler

Bir şirketin dolaşımdaki fonları, sürekli hareket halinde olan ve değişen hareketli işletme sermayesidir. Bu değişiklikler belirli sayıda iç faktörden etkilenir:

• İşletmede teknik sürecin organizasyonu ve organizasyonel kontrol;
• Üretim sürecinin özellikleri;
• Şirketin emtia ilişkileri sistemindeki yeri (tüketicilere ve tedarikçilere yakınlık);
• Tüm üretim sürecinin uzunluğu vb.
• Etkilemek dış faktörler dolaşım fonları için şunları belirler:
• Şirketin ürün satış sisteminin yolları, yöntemleri ve yetenekleri;
• Satış pazarındaki ürün dağıtım düzeyi;
• Şirketin pazarlama faaliyetleri ve gelişim düzeyi vb.

Not 2

Dolaşım fonları önemli unsur ekonomik aktivite işletmeler. Daha az dolaşımdaki fonun olduğuna inanılıyor şu anşirket için o kadar iyidir, çünkü bu, depoda daha az bitmiş ürün stoğu bulunduğunu, borçluların alacaklarını zamanında veya daha büyük ölçüde ödediğini, cari hesaptaki paranın geliştirmeye yatırıldığını ve yatırım yapılmadığını gösterir. “Ölü ağırlık” vb. olarak asılı kalmak d.

Böylece dolaşım fonları temsil edilir özel çeşitŞirketin şu anda sahip olduğu işletme sermayesinin değer ifadesini gösteren şirketin işletme sermayesi (bitmiş ürünler, kasadaki veya cari hesaptaki para). Dolaşımdaki fonların yapısı dış ve iç faktörlerden etkilenir, ancak genel olarak dolaşımdaki fonların göstergesi ne kadar düşükse işletmenin o kadar başarılı olduğu kabul edilir.

Organizasyonun ekonomisi. İşletme sermayesi. Seminer 04/17/2013

İşletme sermayesi- Şirketin ekonomik faaliyetlerinin sürekliliğini sağlayan dolaşımdaki üretim varlıkları ve dolaşım fonları oluşturmak için sağlanan bir dizi fondur.

İşletme sermayesinin bileşimi ve sınıflandırılması

Döner sermaye- bunlar, ekonomik faaliyetleri sonucunda değerlerini tamamen aktaran bir işletmenin varlıklarıdır. tamamlanmış ürün doğal malzeme formunu değiştirerek veya kaybederek üretim sürecinde bir defaya mahsus yer alır.

Çalışan üretim varlıkları doğal haliyle üretime girer ve tamamı üretim sürecinde tüketilir. Maliyetlerini tamamen ürettikleri ürüne aktarıyorlar.

Dolaşım fonları malların dolaşım sürecine hizmet etmekle ilişkili. Değer oluşumuna katılmazlar, ancak onun taşıyıcılarıdırlar. Üretim döngüsünün, bitmiş ürünlerin üretiminin ve satışlarının sona ermesinden sonra, işletme sermayesinin maliyeti, ürünlerin (işler, hizmetler) satışından elde edilen gelirlerin bir parçası olarak geri ödenir. Bu, işletme fonlarının sürekli dolaşımı yoluyla gerçekleştirilen üretim sürecinin sistematik olarak yeniden başlatılması olasılığını yaratır.

İşletme sermayesinin yapısı- bu, işletme sermayesinin bireysel unsurları arasındaki yüzde olarak ifade edilen orandır. Şirketlerin işletme sermayesi yapılarındaki farklılık, özellikle kuruluşun faaliyetlerinin özellikleri, iş koşulları, tedarik ve satışlar, tedarikçilerin ve tüketicilerin konumu ve üretim maliyetlerinin yapısı gibi birçok faktör tarafından belirlenir.

Çalışan üretim varlıkları şunları içerir:

emeğin nesneleri(hammaddeler, temel malzemeler ve satın alınan yarı mamuller, yardımcı malzemeler, yakıt, konteynerler, yedek parçalar vb.);

emek aracı hizmet ömrü bir yıldan fazla olmayan veya değeri 100 kattan fazla olmayan (örn. bütçe kuruluşları- Aylık belirlenen asgari ücretin 50 katı (düşük değerli giyilebilir eşyalar ve aletler);

bitmemiş üretim ve kendi kendine yapılan yarı mamul ürünler (üretim sürecine giren işçilik kalemleri: işleme veya montaj sürecinde olan malzemeler, parçalar, bileşenler ve ürünlerin yanı sıra tam olarak tamamlanmamış kendi kendine yapılan yarı mamul ürünler) işletmenin bazı atölyelerinde üretilerek tamamlanan ve aynı işletmenin diğer atölyelerinde ileri işlemlere tabi tutulanlar);

Gelecekteki harcamalar(belirli bir dönemde üretilen ancak gelecek bir dönemin ürünlerine tahsis edilen yeni ürünlerin hazırlanması ve geliştirilmesine yönelik maliyetler de dahil olmak üzere işletme sermayesinin maddi olmayan unsurları; örneğin, yeni türdeki teknolojiler için tasarım ve geliştirme maliyetleri) Ekipmanın yeniden düzenlenmesi için ürünler).

Dolaşım fonları

Dolaşım fonları- dolaşım alanında faaliyet gösteren işletme fonları; işletme sermayesinin ayrılmaz bir parçasıdır.

Dolaşım fonları şunları içerir:

bitmiş ürün stoklarına, sevk edilen ancak bedeli ödenmeyen mallara yatırılan kurumsal fonlar;

yerleşimlerdeki fonlar;

Eldeki ve hesaplardaki nakit.

Üretimde kullanılan işletme sermayesi miktarı, esas olarak ürünlerin imalatına yönelik üretim döngülerinin süresi, teknolojik gelişme düzeyi, teknolojinin mükemmelliği ve işgücü organizasyonu ile belirlenir. Dolaşan medyanın miktarı esas olarak ürünlerin satış koşullarına ve tedarik ve pazarlama sisteminin organizasyon düzeyine bağlıdır.

İşletme sermayesi varlıkların daha hareketli kısmını temsil eder.

her birinde İşletme sermayesinin dolaşımı üç aşamadan geçer: parasal, endüstriyel ve emtia.

Kesintisiz bir süreç sağlamak için işletme, daha sonraki üretimlerini veya kişisel tüketimini bekleyen işletme sermayesi veya maddi varlıkların envanterlerini oluşturur. Stoklar, dönen varlık kalemleri arasında en az likit olan kalemdir. Aşağıdaki stok değerleme yöntemleri kullanılır: satın alınan her bir mal biriminin maliyeti; ortalama maliyete göre, özellikle ağırlıklı ortalama maliyete, hareketli ortalamaya göre; ilk alımlar pahasına; en son satın almaların maliyetine göre. Önemli bir işletme sermayesi olarak muhasebe birimi stoklar bir parti, homojen bir grup, bir isimlendirme numarası gerçekleştirir.

Amaçlarına bağlı olarak stoklar üretim ve emtia olarak ikiye ayrılır. Stoklar kullanım fonksiyonlarına göre güncel, hazırlık, sigorta veya garanti, sezonluk ve devredilebilir nitelikte olabilir.

Emniyet stokları- Sağlananlara kıyasla arzın azalması durumunda kesintisiz üretim ve tüketim arzına yönelik kaynak rezervi.

Mevcut stoklar- karşılanacak hammadde, malzeme ve kaynak stokları mevcut ihtiyaçlar işletmeler.

Hazırlık malzemeleri- Hammaddelerin herhangi bir işleme tabi tutulması gerekiyorsa döngüye bağlı envanterler gereklidir.

Devir stokları- Kullanılmayan mevcut stokların bir sonraki döneme devredilen kısmı.

İşletme sermayesi, işletmenin sürekliliğini ve kesintisiz çalışmasını sağlayan, üretimin her aşamasında ve her biçiminde eş zamanlı olarak bulunur. Ritim, tutarlılık ve yüksek performans büyük ölçüde şunlara bağlıdır: optimum miktarda işletme sermayesi(çalışan üretim varlıkları ve dolaşım fonları). Bu nedenle işletmedeki mevcut finansal planlamayla ilgili işletme sermayesinin karneye bağlanması süreci büyük önem taşımaktadır. İşletme sermayesinin oranlanması, bir şirketin ekonomik varlıklarının rasyonel kullanımının temelidir. Kalıcı bir gelir yaratmak için gerekli olan harcamalara ilişkin makul norm ve standartların geliştirilmesinden oluşur. asgari rezervler ve işletmenin düzgün çalışması için.

İşletme sermayesi standardı, işletmenin faaliyet göstermesi için sürekli olarak ihtiyaç duyduğu tahmini asgari tutarı belirler. İşletme sermayesi standardının doldurulmaması, üretimde ve ürünlerin satışında yaşanan kesintiler nedeniyle üretimin azalmasına ve üretim programının yerine getirilememesine neden olabilir.

Standart işletme sermayesi- işletme tarafından planlanan depolardaki stokların büyüklüğü, devam eden işler ve bitmiş ürünlerin bakiyeleri. İşletme sermayesi stoku normu, OBS'nin üretim envanterinde bulunduğu süredir (günlerdir). Aşağıdaki stoklardan oluşur: nakliye, hazırlık, cari, sigorta ve teknolojik. İşletme sermayesi standardı, bir şirket veya firmanın devredilecek stokları oluşturması veya sürdürmesi ve işin sürekliliğini sağlaması için gerekli olan, nakit de dahil olmak üzere minimum işletme sermayesi miktarıdır.

İşletme sermayesi oluşumunun kaynakları kâr, krediler (banka ve ticari, yani ertelenmiş ödeme), hisse sermayesi, hisse katkıları, bütçe fonları, yeniden dağıtılan kaynaklar (sigorta, dikey yönetim yapıları), ödenecek hesaplar vb. olabilir.

İşletme sermayesi kullanımının verimliliği işletmenin finansal sonuçlarını etkiler. Analiz ederken aşağıdaki göstergeler kullanılır: kendi işletme sermayesinin mevcudiyeti, öz ve ödünç alınan kaynaklar arasındaki oran, işletmenin ödeme gücü, likidite, işletme sermayesi cirosu vb. İşletme sermayesinin cirosu, süre olarak anlaşılmaktadır. Fonların üretim ve dolaşımın bireysel aşamalarından sıralı geçişi.

İşletme sermayesi cirosunun aşağıdaki göstergeleri ayırt edilir:

ciro oranı;

bir devrimin süresi;

işletme sermayesi yük faktörü.

Fon devir oranı(ciro hızı) kişi başına ürün satışından elde edilen gelir miktarını karakterize eder ortalama tutar işletme sermayesi. Bir devrimin süresi gün olarak, analiz edilen döneme ait gün sayısının (30, 90, 360) işletme sermayesi cirosuna bölünmesiyle elde edilen bölüme eşittir. Devir oranının karşılığı, 1 ruble başına yatırılan işletme sermayesi miktarını gösterir. ürün satışlarından elde edilen gelir. Bu oran, dolaşımdaki fonların kullanım derecesini karakterize eder ve denir. işletme sermayesi yük faktörü. İşletme sermayesi yük faktörü ne kadar düşük olursa, işletme sermayesi o kadar verimli kullanılır.

İşletme sermayesi de dahil olmak üzere işletme varlıklarını yönetmenin temel amacı, işletmenin istikrarlı ve yeterli ödeme gücünü sağlarken, yatırılan sermayeden elde edilen kârı en üst düzeye çıkarmaktır. Sürdürülebilir ödeme gücünü sağlamak için işletmenin hesabında her zaman belirli bir miktarda para bulunması gerekir ve bu para cari ödemeler için dolaşımdan çekilir. Fonların bir kısmı yüksek likit varlıklar şeklinde yerleştirilmelidir. Bir işletmenin işletme sermayesini yönetme açısından önemli bir görev, mevcut varlıkların uygun boyutunu ve yapısını koruyarak ödeme gücü ve karlılık arasında optimum dengeyi sağlamaktır. İşletmenin finansal istikrarı ve bağımsızlığı ve yeni kredi alma olasılığı doğrudan buna bağlı olduğundan, öz ve borç alınan işletme sermayesinin optimal oranını korumak da gereklidir.

İşletme sermayesi cirosunun analizi (kuruluşun ticari faaliyetinin analizi)

İşletme sermayesi- bunlar, üretim ve dolaşım sürecinin sürekliliğini sağlamak için kuruluşlar tarafından sağlanan ve ürünlerin satışından elde edilen gelirin bir parçası olarak harekete başladıkları parasal biçimde kuruluşa iade edilen fonlardır.

İşletme sermayesi kullanımının verimliliğini değerlendirmek için işletme sermayesi devir göstergeleri kullanılır. Başlıcaları şunlardır:

gün cinsinden bir devrimin ortalama süresi;

belirli bir süre boyunca (yıl, altı ay, çeyrek) işletme sermayesi tarafından yapılan ciroların sayısı (sayı), aksi takdirde - ciro oranı;

satılan 1 ruble ürün başına kullanılan işletme sermayesi miktarı (işletme sermayesi yük faktörü).

İşletme sermayesi dolaşımın tüm aşamalarından geçerse, örneğin 50 gün içinde, ilk ciro göstergesi (bir cironun gün cinsinden ortalama süresi) 50 gün olacaktır. Bu gösterge, malzemelerin satın alındığı andan bu malzemelerden yapılan ürünlerin satış anına kadar geçen ortalama süreyi yaklaşık olarak karakterize eder. Bu gösterge aşağıdaki formül kullanılarak belirlenebilir:

P, bir devrimin gün cinsinden ortalama süresidir;

SO - ortalama işletme sermayesi dengesi raporlama dönemi;

P - bu döneme ait ürün satışları (katma değer vergisi ve tüketim vergileri hariç);

B - raporlama dönemindeki gün sayısı (yılda - 360, çeyrekte - 90, ayda - 30).

Yani bir cironun gün cinsinden ortalama süresi, ortalama işletme sermayesi dengesinin bir günlük ürün satış cirosuna oranı olarak hesaplanır.

Bir cironun gün cinsinden ortalama süresi, raporlama dönemindeki takvim günü sayısının bu dönemde işletme sermayesinin yaptığı ciro sayısına oranı olarak başka bir şekilde hesaplanabilir, yani. formüle göre: P = V/CHO, burada CHO, raporlama dönemi boyunca işletme sermayesi tarafından yapılan ciro sayısıdır.

İkinci ciro göstergesi- raporlama dönemi boyunca işletme sermayesinin gerçekleştirdiği ciro sayısı (ciro oranı) - iki şekilde de elde edilebilir:

ürün satışlarının eksi katma değer vergisi ve tüketim vergilerinin ortalama işletme sermayesi dengesine oranı, yani formüle göre: NOR = R/SO;

raporlama dönemindeki gün sayısının gün cinsinden bir devrimin ortalama süresine oranı, yani formüle göre: NOR = W/P .

Cironun üçüncü göstergesi (satılan 1 ruble ürün başına kullanılan işletme sermayesi miktarı veya başka bir şekilde - işletme sermayesi yük faktörü), bir şekilde ortalama işletme sermayesi dengesinin belirli bir süre için ürün satışlarının cirosuna oranı olarak belirlenir. verilen süre, yani şu formüle göre: CO/R.

Bu rakam kopek cinsinden ifade ediliyor. Ürün satışlarından elde edilen her bir ruble geliri elde etmek için kaç kopek işletme sermayesinin harcandığına dair bir fikir verir.

En yaygın olanı ilk ciro göstergesidir, yani. gün cinsinden bir devrimin ortalama süresi.

Çoğu zaman ciro yıllık olarak hesaplanır.

Analiz sırasında, fiili ciro, önceki raporlama dönemindeki ciroyla ve kuruluşun standartlar belirlediği dönen varlık türleri için - ayrıca planlanan ciroyla karşılaştırılır. Bu karşılaştırma sonucunda cironun hızlanmasının veya yavaşlamasının büyüklüğü belirlenir.

Analiz için ilk veriler aşağıdaki tabloda sunulmaktadır:

Analiz edilen organizasyonda, hem standartlaştırılmış hem de standartlaştırılmamış işletme sermayesi için ciro yavaşladı. Bu durum işletme sermayesi kullanımında bozulmaya işaret etmektedir.

İşletme sermayesinin devri yavaşladığında, bunların dolaşıma ek bir çekiciliği (katılımı) olur, hızlandığında ise işletme sermayesi dolaşımdan serbest bırakılır. Cironun hızlanması sonucu serbest bırakılan veya yavaşlaması sonucu ek olarak çekilen işletme sermayesi miktarı, fiili bir günlük satış cirosu ile cironun hızlandığı veya yavaşladığı gün sayısının çarpımı olarak belirlenir.

Cironun hızlanmasının ekonomik etkisi, bir kuruluşun aynı miktarda işletme sermayesi ile daha fazla ürün üretebilmesi veya aynı miktarda ürünü daha az miktarda işletme sermayesi ile üretebilmesidir.

İşletme sermayesi cirosunun hızlandırılması, yeni ekipmanların, ileri teknolojik süreçlerin, mekanizasyonun ve üretimin otomasyonunun üretime dahil edilmesiyle sağlanır. Bu önlemler, üretim döngüsünün süresini kısaltmanın yanı sıra ürünlerin üretim ve satış hacmini artırmaya yardımcı olur.

Ek olarak, ciroyu hızlandırmak için aşağıdakiler önemlidir: lojistik ve bitmiş ürünlerin satışının rasyonel organizasyonu, üretim ve ürün satış maliyetlerinde tasarruf sağlanması, ürünlerin hızlanmasına yardımcı olan nakit dışı ödeme biçimlerinin kullanılması ödemeler vb.

Doğrudan bir kuruluşun mevcut faaliyetlerini analiz ederken, işletme sermayesi cirosunu hızlandırmak için aşağıdaki yedekleri tespit etmek mümkündür; bunlar, ortadan kaldırılmasından oluşur:

stok fazlası: 608 bin ruble;

alıcılar tarafından zamanında sevk edilen ancak ödemesi yapılmayan mallar: 56 bin ruble;

alıcıların emanetinde bulunan mallar: 7 bin ruble;

işletme sermayesinin hareketsizleştirilmesi: 124 bin ruble.

Toplam rezervler: 795 bin ruble.

Daha önce de belirttiğimiz gibi bu organizasyonda bir günlük satış cirosu 64,1 bin ruble. Böylece kuruluş, işletme sermayesi cirosunu 795: 64,1 = 12,4 gün hızlandırma olanağına sahip oluyor.

Fonların ciro oranındaki değişikliklerin nedenlerini incelemek için, dikkate alınan genel ciro göstergelerine ek olarak özel ciro göstergelerinin de hesaplanması tavsiye edilir. Onlar atıfta bulunuyorlar Bazı türler Dönen varlıklar ve işletme sermayesinin dolaşımlarının çeşitli aşamalarında harcadığı zaman hakkında bir fikir verir. Bu göstergeler gün cinsinden stoklarla aynı şekilde hesaplanır, ancak burada belirli bir tarihteki bakiye (envanter) yerine belirli bir dönen varlık türünün ortalama bakiyesi alınır.

Özel ciro dolaşımın belirli bir aşamasında işletme sermayesinin ortalama kaç gün kaldığını gösterir. Örneğin, hammadde ve temel malzemelerin özel cirosu 10 gün ise bu, malzemelerin kuruluşun deposuna geldiği andan itibaren üretimde kullanıldığı ana kadar ortalama 10 gün geçtiği anlamına gelir.

Özel ciro göstergelerini özetlemenin bir sonucu olarak, özel ciro göstergelerini belirlemek için farklı paydalar (cirolar) alındığı için genel bir ciro göstergesi elde edemeyiz. Özel ve genel ciro göstergeleri arasındaki ilişki, toplam ciro terimleriyle ifade edilebilir. Bu göstergeler, bireysel işletme sermayesi türlerinin cirosunun genel ciro göstergesi üzerinde ne gibi bir etkiye sahip olduğunu belirlemeyi mümkün kılar. Toplam cironun bileşenleri, belirli bir işletme sermayesi (varlık) türünün ortalama bakiyesinin bir günlük ürün satış cirosuna oranı olarak tanımlanır. Örneğin, hammaddelerin ve temel malzemelerin toplam cirosu terimi şuna eşittir:

Hammadde ve temel malzemelerin ortalama dengesi, ürün satışlarının günlük cirosuna bölünür (katma değer vergisi ve tüketim vergileri hariç).

Bu gösterge örneğin 8 gün ise, bu, hammadde ve temel malzemelerden kaynaklanan toplam cironun 8 güne tekabül ettiği anlamına gelir. Toplam cironun tüm bileşenlerini toplarsak sonuç, tüm işletme sermayesinin gün cinsinden toplam cirosunun bir göstergesi olacaktır.

Tartışılanlara ek olarak diğer ciro göstergeleri de hesaplanmaktadır. Bu nedenle analitik uygulamada stok devir hızı göstergesi kullanılmaktadır. Belirli bir dönemde stokların yaptığı ciro sayısı aşağıdaki formül kullanılarak hesaplanır:

Ürün, iş ve hizmet satışlarından elde edilen gelirler (katma değer vergisi ve özel tüketim vergileri hariç), bilanço aktifinin ikinci bölümünün “Stoklar” kalemi altındaki ortalama değere bölünür.

Envanter devir hızının hızlanması, envanter yönetiminin etkinliğinin arttığını, stok devir hızının yavaşlaması ise bunların aşırı miktarlarda birikmesini, envanter yönetiminin etkisiz olduğunu gösterir. Sermayenin cirosunu, yani kuruluşun mülkünün oluşum kaynaklarını yansıtan göstergeler de belirlenir. Yani örneğin ciro Eşitlik, aşağıdaki formül kullanılarak hesaplanır:

Yılın ürün satış cirosu (eksi katma değer vergisi ve tüketim vergileri), özsermayenin ortalama yıllık maliyetine bölünür.

Bu formül, özsermayenin (yetkili, ek, yedek sermaye vb.) kullanımının verimliliğini ifade eder. Kuruluşun kendi faaliyet kaynaklarının yıllık olarak yaptığı ciro sayısı hakkında fikir verir.

Yatırılan sermayenin cirosu, o yıla ilişkin ürün satışlarının (eksi katma değer vergisi ve tüketim vergileri) özsermayenin ve uzun vadeli borçların ortalama yıllık maliyetine bölünmesiyle elde edilir.

Bu gösterge, kuruluşun gelişimine yatırılan fonların kullanımının verimliliğini karakterize eder. Yıl boyunca tüm uzun vadeli kaynakların yaptığı devrimlerin sayısını yansıtır.

Analiz ederken ekonomik durum ve işletme sermayesinin kullanımı, işletmenin mali zorluklarının hangi kaynaklardan telafi edildiğini bulmak gerekir. Varlıklar istikrarlı fon kaynakları tarafından karşılanıyorsa, kuruluşun mali durumu yalnızca belirli bir raporlama tarihinde değil, yakın gelecekte de istikrarlı olacaktır. Sürdürülebilir kaynaklar, yeterli miktarda kendi işletme sermayesi, kabul edilen ödeme belgelerinde tedarikçilere devredilen borçların azalmayan bakiyeleri, ödeme koşulları gelmemiş, bütçeye yapılan ödemelerde sürekli devredilen borçlar, - diğer ödenecek hesapların azalan kısmı, özel amaçlı fonların kullanılmamış bakiyeleri (birikim fonları ve tüketim, ayrıca sosyal alan), hedeflenen finansmanın kullanılmamış bakiyeleri vb.

Kuruluşun mali atılımları istikrarsız fon kaynakları tarafından karşılanıyorsa, raporlama tarihinde borç ödeme gücündedir ve banka hesaplarında bedava para bile bulunabilir, ancak yakın gelecekte mali zorluklarla karşı karşıya kalacaktır. Sürdürülebilir olmayan kaynaklar, dönemin 1. gününde (bilanço tarihi) mevcut olan ancak bu dönem içindeki tarihlerde mevcut olmayan işletme sermayesi kaynaklarını içerir: vadesi geçmiş ücretler için borçlar, bütçe dışı fonlara yapılan katkılar (belirli sürdürülebilir değerlerin üzerinde) , stok kalemlerine ilişkin krediler için bankalara teminatsız borçlar, ödeme koşulları henüz ulaşmamış kabul edilmiş ödeme belgeleri için tedarikçilere borçlar, sürdürülebilir kaynaklar olarak sınıflandırılan tutarları aşan tedarikçilere borçlar, ayrıca faturalanmamış tedarikler için tedarikçilere borçlar, Sürdürülebilir fon kaynakları olarak sınıflandırılan tutarları aşan bütçeye yapılan ödemeler.

Finansal atılımların (yani haksız fon harcamalarının) ve bu atılımları karşılayacak kaynakların nihai bir hesaplamasını yapmak gerekir.

Analiz, kuruluşun mali durumunun genel bir değerlendirmesiyle ve işletme sermayesi cirosunu hızlandırmak, likiditeyi artırmak ve kuruluşun ödeme gücünü güçlendirmek için rezervleri harekete geçirmek için bir eylem planının hazırlanmasıyla sona erer. Öncelikle kuruluşun kendi işletme sermayesi ile teminini, güvenliğini ve amacına uygun kullanımını değerlendirmek gerekir. Daha sonra kuruluşun mali disiplini, ödeme gücü ve likiditesinin yanı sıra banka kredilerinin ve diğer kuruluşlardan alınan kredilerin kullanımının ve güvenliğinin uygunluğu hakkında bir değerlendirme yapılır. Hem özsermayenin hem de ödünç alınan sermayenin daha verimli kullanılmasına yönelik tedbirler planlanıyor.

Analiz edilen kuruluşun işletme sermayesi cirosunu hızlandırmak için 12,4 gün rezervi vardır (bu rezerv bu paragrafta belirtilmiştir). Bu rezervin harekete geçirilebilmesi için hammadde, temel malzeme, yedek parça, diğer stoklar ve yapılmakta olan işlerde fazla rezerv birikmesine neden olan nedenlerin ortadan kaldırılması gerekmektedir.

Ayrıca işletme sermayesinin hedeflenen kullanımını sağlamak, hareketsiz kalmasını önlemek gerekir. Son olarak, alıcılardan kendilerine gönderilen ve bedeli zamanında ödenmeyen mallar için ödeme alınması ve alıcıların ödemeyi reddetmesi nedeniyle ellerinde bulundurdukları malların satışı da işletme sermayesinin cirosunu hızlandıracaktır.

Bütün bunlar analiz edilen kuruluşun mali durumunun güçlendirilmesine yardımcı olacaktır.

İşletme sermayesinin mevcudiyeti ve kullanımına ilişkin göstergeler

İşletme sermayesi bir üretim döngüsünde tüketilir, maddi olarak ürüne girer ve değerini tamamen ona aktarır.

İşletme sermayesinin kullanılabilirliği hem belirli bir tarihte hem de dönem için ortalama olarak hesaplanır.

İşletme sermayesinin hareketinin göstergeleri, yıl içindeki değişikliklerini - yenileme ve elden çıkarma - karakterize eder.

İşletme sermayesi devir oranı

Belirli bir dönemde satılan ürünlerin maliyetinin aynı dönemdeki ortalama işletme sermayesi dengesine oranıdır:

Ciroya= Dönem için satılan ürünlerin maliyeti / Dönem için ortalama işletme sermayesi bakiyesi

Devir oranı, incelenen dönem için ortalama işletme sermayesi bakiyesinin kaç kez devredildiğini gösterir. Ekonomik içerik açısından sermaye verimliliği göstergesine eşdeğerdir.

Ortalama devir süresi

Devir oranından ve analiz edilen dönemden belirlenir

Bir devrimin ortalama süresi= Göstergenin belirlendiği ölçüm döneminin süresi / İşletme sermayesi devir oranı

İşletme sermayesi konsolidasyon oranı

Değer, ciro oranıyla ters orantılıdır:

Sabitlemek için= 1 / Ciroya

Konsolidasyon oranı = döneme ilişkin ortalama işletme sermayesi bakiyesi / aynı dönemde satılan malların maliyeti

Ekonomik içerik açısından sermaye yoğunluğu göstergesine eşdeğerdir. Konsolidasyon katsayısı, 1 ruble satış hacmi başına işletme sermayesinin ortalama maliyetini karakterize eder.

İşletme sermayesi gereksinimi

İşletmenin işletme sermayesi ihtiyacı, işletme sermayesi sabitleme katsayısı ve planlanan ürün satış hacmi esas alınarak bu göstergelerin çarpılmasıyla hesaplanır.

İşletme sermayesi ile üretim sağlanması

Fiili işletme sermayesi stokunun ortalama günlük tüketime veya ortalama günlük ihtiyaca oranı olarak hesaplanır.

İşletme sermayesi devrinin hızlandırılması işletmenin verimliliğinin artmasına yardımcı olur.

Raporlama yılına ait verilere göre, işletmenin işletme sermayesinin ortalama bakiyesi 800 bin ruble, yıl içinde işletmenin mevcut toptan eşya fiyatlarında satılan ürünlerin maliyeti ise 7.200 bin ruble olarak gerçekleşti.

Devir oranını, bir cironun ortalama süresini (gün olarak) ve işletme sermayesi konsolidasyon katsayısını belirleyin.

Ciroya = 7200 / 800 = 9

Ortalama devir süresi = 365 / 9 = 40,5

Kolektif fonları güvence altına alan K = 1/9 = 0,111

Raporlama yılı için işletmenin işletme sermayesinin ortalama bakiyesi 850 bin ruble, yıl içinde satılan ürünlerin maliyeti ise 7.200 bin ruble oldu.

Devir oranını ve işletme sermayesi konsolidasyon oranını belirleyin.

Devir oranı = 7200 / 850 = Yılda 8,47 devir

Konsolidasyon katsayısı = 850 / 7200 = satılan 1 ruble ürün başına 0,118 ruble işletme sermayesi

Önceki yılda satılan ürünlerin maliyeti 2.000 bin ruble olarak gerçekleşti ve raporlama yılında bir önceki yıla göre% 10 arttı ve bir fon cirosunun ortalama süresi 50 günden 48 güne düştü.

Raporlama yılındaki ortalama işletme sermayesi dengesini ve önceki yıla göre değişimini (% olarak) belirleyin.

Raporlama yılında satılan ürünlerin maliyeti: 2000 bin ruble * 1,1 = 2200 bin ruble.

Ortalama işletme sermayesi dengesi = Satılan ürün hacmi / Ciro

Ciroya = Analiz edilen dönemin süresi / Bir cironun ortalama süresi

Bu iki formülü kullanarak formülü elde ederiz.

Ortalama işletme sermayesi dengesi = Satılan ürünlerin hacmi * Bir cironun ortalama süresi / Analiz edilen dönemin süresi.

Önceki yılın ortalama bakiyesi = 2000 * 50 / 365 = 274

Ortalama bakiye Cari yıldaki toplam ortalama = 2200 * 48 / 365 = 289

289/274 = 1,055 Raporlama yılında ortalama işletme sermayesi dengesi %5,5 arttı

Ortalama işletme sermayesi konsolidasyon oranındaki değişimi ve bu değişime faktörlerin etkisini belirleyin.

K konsolidasyonu = ortalama işletme sermayesi dengesi / satılan malların maliyeti

Endişeyi pekiştirmek için temel dönem = (10+5) / (40+50) = 15 / 90 = 0,1666

Endişe raporlama dönemine atamak için = (11+5) / (55+40) = 16 / 95 = 0,1684

Ankraj katsayısındaki genel değişim indeksi

CO (ortalama bakiye)_1 / RP (satılan ürünler)_1 - CO_0/RP_0 = 0,1684 - 0,1666 = 0,0018

Ortalama işletme sermayesi dengesindeki değişikliklerden konsolidasyon katsayısındaki değişim endeksi

= (SO_1/RP_0) - (SO_0/RP_0) = 0,1777 - 0,1666 = 0,0111

Satılan ürünlerin hacmindeki değişikliklerden konsolidasyon katsayısındaki değişim endeksi

= (CO_1/RP_1) - (CO_1/RP_0) = -0,0093

Bireysel endekslerin toplamı toplam endekse eşit olmalıdır = 0,0111 - 0,0093 = 0,0018

İşletme sermayesi dengesindeki genel değişimi ve satış hacmindeki hız ve değişimin bir sonucu olarak serbest bırakılan (dahil olan) işletme sermayesi miktarını belirleyin.

İşletme sermayesi bakiyesindeki ortalama değişim = 620 - 440 = 180 (180 artırıldı)

İşletme sermayesi dengesindeki değişimlerin genel endeksi (CO) = (RP_1*devam 1.ciro_1 / çeyrekteki gün) - (RP_0*devam 1.ciro_0 / çeyrekteki gün)

Raporlama çeyreğindeki 1 cironun süresi = 620*90/3000 = 18,6 gün

Önceki çeyrekteki 1 devrimin süresi = 440*90/2400 = 16,5 gün

Satılan ürünlerin hacmindeki değişikliklerden işletme varlıklarındaki değişim endeksi

RP_1*prod.1ob._0/çeyrek - RP_0*cont.1ob._0/çeyrek = 3000*16,5/90 - 2400*16,5/90 = 110 (ürün hacmindeki artış nedeniyle işletme sermayesi dengesindeki artış) satılmış)

İşletme sermayesinin devir oranındaki değişikliklerden işletme varlıklarındaki değişim endeksi

RP_1*devam1ob._1 / çeyrek - RP_1*sürekli1ob._0/çeyrek = 3000*18,6/90 - 3000*16,5/90 = 70